假设某公司股票目前的市场价格为20元 半年后股价有两种可能：上升25%或者降低20%。现有一股以该
股价,市场价格,某公司
已帮助 人
假设某公司股票目前的市场价格为20元，半年后股价有两种可能：上升25%或者降低20%。现有一股以该股票为标的资产的看涨期权，执行价格为22元，到期时间为6个月，则套期保值比率为()。
A:0.33 B:0.12 C:0.19 D:0.8
-
答案：A
上行股价=20*(1+25%)=25（元），下行股价=20*(1-20%)=16（元），股价上行时期权到期日价值=25-22=3（元），股价下行时期权到期日价值=0，套期保值比率=期权价值变化/股价变化=(3-0)/(25-16)=0.33。